Avis XTB : Découvrez une analyse complète de ce courtier en bourse (CTO et PEA)

XTB est un courtier en bourse peu connu dans nos contrées. Cependant, il faut reconnaître que ce courtier a quelques arguments à faire valoir, par exemple, l’absence de frais sur l’achat d’actions ou d’ETF, jusqu’à 100 000 €/mois. Le courtier semble se tourner de plus en plus vers les investisseurs de long terme même si de nombreuses fonctionnalités sont destinées aux investisseurs actifs.

Si vous souhaitez découvrir d’autres courtiers en bourse, vous pouvez retrouver mon classement des meilleurs compte-titres, dont XTB fait partie.

Rappel des risques : XTB est un courtier en bourse proposant des CFD. Une très grande majorité des traders particuliers utilisant des CFD sont perdants. Nous en reparlerons plus tard.

Mon avis sur XTB : en résumé

*Investir comporte un risque de perte. Il ne s’agit pas d’un conseil en investissement.
*Les performances passées ne sont pas un indicateur fiable des résultats futurs.

Mon avis sur XTB au format vidéo

Si vous préférez le format vidéo, je vous propose mon avis dans une vidéo Youtube. Attention, comme toutes les vidéos elle reflète mon avis au moment de la sortie (Mai 2025) :

L’avis des clients de XTB

XTB a bonne réputation. Cependant, il y a de nombreux doutes existent sur l’authenticité des avis que l’on peut trouver sur internet, notamment sur TrustPilot, sur lequel XTB a une note moyenne 3,8 / 5 sur 2 347avis.

Cependant, comme vous le voyez, Trustpilot suspecte XTB de publier de faux avis, ce qui m’incite un peu à la méfiance.

Sur Apple Store, les avis des utilisateurs sont bien meilleurs et semble plus pertinent, avec une note de 4,5/5 pour 3 200 avis:

La note de l’Apple Store représente principalement le ressenti des utilisateurs concernant leurs expériences avec l’application, et plus globalement l’interface graphique qui est un point fort de XTB !

Globalement, il y a de nombreux témoignages positifs. Cependant, on notera un nombre croissant d’avis 1 étoile qui représentent 24 % des avis. Ces derniers reflètent certains points faibles de la plateforme :

• Des bugs réguliers dans l’application ;
• Le manque de certaines fonctionnalités orientées « investisseurs long terme » ;
• Des frais peu compréhensibles ;
• Des retraits parfois compliqués.

Présentation générale de la société XTB

XTB est un courtier en ligne qui vous permet d’investir en bourse, maisorienté « trading » et créé en 2004. La société est cotée en bourse, ce qui permet d’avoir des informations intéressantes comme ses sources de revenus ou encore les objectifs et projections de l’équipe dirigeante.

Malgré tout, ce broker reste peu connu en France. Il a pourtant des arguments que l’on retrouve chez des courtiers très connus :

• Absence de frais sur les achats d’actions et ETF (hors CFD) ;
• Rémunération des liquidités.

Elle est toutefois pénalisée par l’absence de certaines fonctionnalités qui pourraient grandement améliorer son image auprès des investisseurs à long terme. Cependant, cette année promet d’être intéressante d’après les informations que j’ai pu récupérer.

Type plateforme	Courtier en bourse
Régulateur	Pologne (KNF), France (AMF) + 9 autres
Pays	Pologne
Dirigeants	Omar Arnaout (Directeur général) Jakub Zablocki (Fondateur, actionnaire principal & Board)
Année de création	2002
Avis clients (Trustpilot et AppStore)	3,7 / 5 et 4,6/5
Dépôt minimum	1 €
Nombre d’investisseurs	2 100 000 utilisateurs
Produits financiers proposés	✅ Actions ❌ Obligations ✅ ETF ❌ Fonds d’investissement ✅ Matières premières ✅ Cryptomonnaies ✅ Produits complexes ✅ Forex
Fonctionnalités	✅ Comptes-titres ✅ Comptes en devise (USD, EUR, CAD et CHF) ✅ PEA ✅ Comptes démo ✅ Transfert de compte ❌ Plan d’investissement (DCA) ❌ Fractionnement ✅ Rémunération compte dépôt ✅ Vente à découvert ✅ Screener
Bonus parrainage	Évolue régulièrement, pour le découvrir utilisez ce lien

Listes des produits disponibles sur XTB

XTB propose un éventail de produits relativement restreint et orienté vers le trading :

• + 7 200 actions ;
• + 1 900 ETF ;
• + 65 paires devise ;
• + 40 crypto ;
• + 25 indices ;
• + 25 matières premières ;
• + 2 400 CFD (ETF et action).

Dans cette sélection, on s’aperçoit que l’offre est orientée « trading« . Elle se concentre sur des produits avec une liquidité importante (action importantes), relativement volatils (cryptomonnaies) ou traditionnellement utilisés en trading (monnaies).

Selon moi, les actions et ETF proposés par XTB sont intéressants pour un profil d’investisseur long terme classique, mais limités à un nombre d’actifs trop restreint.

Si vous avez un profil plus « trader », il est probable que vous trouviez votre bonheur avec la possibilité de faire de l’effet de levier (long ou short) sur une large partie des actifs proposés, grâce aux CFD proposés par XTB. Il est important de rappeler que les CFD sont des produits particulièrement risqués, une majorité des investisseurs y perdent de l’argent.

XTB est-il un courtier fiable et régulé ?

Oui, XTB est un broker fiable, il opère depuis 20 ans et est une entreprise cotée en bourse, ce qui permet d’avoir une confiance dans la plateforme.

Ce courtier en ligne est réputé fiable, de plus il est régulé en Europe, par le KNF en Pologne et contrôlé en France par l’AMF.  Si le régulateur principal était le régulateur français ou allemand ; il serait probablement un peu plus exigeant dans la gestion des profils de risques et de mise en avant des CFD.

Quelles sont les garanties sur XTB ?

Le montage de XTB leur permet d’avoir des garanties sur les dépôts et sur les titres à hauteur de 20 100 €. Il faut rappeler que les titres sont au nom de l’investisseur et donc, qu’en cas de faillite, ces derniers seront transmis à l’investisseur pendant le processus de faillite.

Le PEA de XTB : Une opportunité pour optimiser

XTB a lancé son Plan d’Épargne en Actions en 2025. C’est une excellente nouvelle pour les investisseurs déjà présents sur XTB mais aussi pour ceux qui souhaitaiten découvrir la plateforme.

Pour rappel, le PEA permet d’investir sur des actions européennes ou des ETF qui vous permettent de vous exposer à la performance d’indices mondiaux.

Comme vous pourrez le découvrir sur notre article dédié à la fiscalité du PEA, le grand avantage du PEA est sa fiscalité avantageuse.

Les caractéristiques du PEA de XTB

Le PEA de XTB reprend la même formule que le compte titre du courtier. En résumé : 

✅ Uniquement le PEA ;
✅ Frais identiques au CTO (0 % jusqu’à 100 000 € d’actions ou ETF par mois) ;
✅ Mise à disposition d’Imprimé Fiscal Unique (IFU) pour le PEA uniquement ;
➡️ Utilisation du même intermédiaire pour les ordres ;
❌ Pas de PEA-PME ou PEA Jeunes;
❌ Pas d’inscription des titres au nominatif administré ou de titres non cotés ;
❌ Pas de rémunération des liquidités.

Pour des raisons légales, vous ne pourrez pas bénéficier d’une rémunération des liquidités contrairement au CTO.

Le PEA de XTB peut être intéressant grâce à l’absence de frais, même sur les ordres . La limite de 100 000 € par mois n’est pas un souci dans le PEA qui est limité à 150 000 € d’apports.

Quels sont les frais chez XTB ?

XTB a une stratégie de frais très claire. Le gros des revenus est réalisé grâce aux CFD, alors que l’achat en action bénéficie d’une absence de frais de transaction, avec certaines limites.

Absence de frais de transaction

Les frais de transaction, aussi appelés commission de courtage, sont les frais pris à l’achat ou le vente d’une position (action ou ETF par exemple). XTB a fait le choix de ne pas mettre defrais de transaction pour l’achat d’action et d’ETF (hors CFD) jusqu’à 100 000 € par mois de transaction.

De plus, l’achat sans effet de levier (hors CFD) ne semble pas souffrir d’un spread important, mais nous reviendrons sur ce sujet. Comme certains de ses concurrents, le courtier exécute ses ordres sur le LSE, un marché privé.

Les frais de change

Avec des frais de change à 0,5 % du montant du change effectué, XTB fait partie des mauvais élèves sur ce point, avec des frais particulièrement élevés. 

Pour limiter l’impact de ces frais de change, il faut utiliser la possibilité d’avoir plusieurs comptes de dépôt, la meilleure solution est de faire votre change en dehors XTB, avec des sociétés comme Revolut ou Wise.

Du spread sur les actions chez XTB ?

Bien entendu, il y a du spread sur les actions disponibles en CFD, mais également sur les actions achetées en direct. Ce n’est pas du spread au sens écart de prix à l’achat, la manière d’exécuter les ordres d’XTB crée un décalage de prix.

En effet, XTB n’exécute pas les ordres directement sur le marché régulé mais au travers de marchés alternatifs. On peut considérer qu’il y a un décalage moyen de 0,1 %.

Ce décalage aura tendance à :

• Être faible ou nul pendant les horaires de marchés et/ou sur les actions importantes et liquides ;
• Et plus élevés en dehors des horaires de marché classique (9h-17h30) ou sur les petites actions et actifs exotiques.

Comparaison des frais de XTB avec ses concurrents directs

Si l’on compare à certains concurrents directs en termes de sérieux et de d’accessibilité, à savoir Trading 212, et Interactive Brokers. XTB a des frais similaires à ses concurrents direct, mais on voit que le spread l’impact négativement face à des courtiers sans spread. La différence ne se fera donc pas sur les frais sur les concurrents direct, mais sur les fonctionnalités proposées et l’expérience offerte aux utilisateurs.

Type d’ordre	XTB	Interactive Brokers	Trading212
Frais de change	0,50 %	0,50 %	0,15 %
Spread	⚠️ Elevé 0,1 %+ en moyenne	Standard	⚠️ Elevé 0,1 %+ en moyenne
Ordre CAC 40 100 €	0 €	3 € (Fixe*)	0 €
Ordre CAC 40 1000 €	0 €	3 € (Fixe)	0 €
Ordre CAC 40 5000 €	0 €	3 € (Fixe)	0 €
Ordre CAC 40 20000 €	0 €	10 € (Fixe)	0 €
Ordre USA 100  $ (2 actions)	0 €	1 $ (Fixe)	0 €
Ordre USA 1 000 $ (20 actions)	0 €	1 $ (Fixe)	0 €
Ordre USA 5 000  $ (100 actions)	0 €	1 $ (Fixe)	0 €
Ordre USA 20 000  $ (400 actions)	0 €	2 $ (Fixe)	0 €

* IBKR propose également un tarification progressive, parfois plus avantageuse, mais plus complexe

Mon avis sur les frais de XTB

Selon moi, si l’on utilise bien XTB, il est possible d’avoir un niveau de frais intéressant puisqu’il est possible d’acheter des actions ou des ETF sans frais de transaction. Pour cela, il faudra penser à faire votre change au travers d’application tierce, puisque les tarifs de XTB sont élevés. Pour cela, vous devrez créer un compte dans la devise ciblée (USD par exemple).

Les CFD : un produit risqué (à éviter) mais indispensable à XTB

Il est temps de parler des CFD pour « Contracts For Difference ». C’est un instrument financier clé pour XTB, c’est sa première source de revenus de très loin.

Le CFD est un titre financier qui permet de parier sur la hausse ou sur la baisse d’un actif (action, indice, etc.) avec plus ou moins d’effet de levier, allant jusqu’à x20 sur XTB.

L’utilisation de CFD, en plus d’être extrêmement risquée, est particulièrement chargée en frais. Vous l’aurez compris, le fait que les CFD soient aussi accessibles m’exaspère au plus haut point puisque des débutants commettront l’erreur d’utiliser ce genre de produit à réserver aux plus expérimentés… Surtout que XTB a déjà été sanctionné pour ces aspects dans le passé.

Le spread sur les CFD

Si vous achetez des CFD, vous subirez un spread plus ou moins élevé en fonction du type de sous-jacents. Ainsi, les CFD sur action subiront 0,1 à 0,15 % de spread, alors que sur les cryptomonnaies, il dépasse largement 1 % sur certaines cryptomonnaies.

Vous pourrez retrouver l’ensemble des tarifications des CFD directement sur la page dédiée.

Les frais de détention sur les positions détenues en CFD

Les positions en CFD subiront des frais de financement pour chaque jour que vous détiendrez une position CFD. D’après les tarifs que j’ai pu entrevoir sur XTB, ces frais overnight représentent de 2 à 25 % de la valeur de la position par an, soit 0,005 % à 0,070 % par jour environ.

Si vous détenez un CFD sur tout le week-end, il vous sera facturé 3 jours (3 nuits entre le vendredi et le lundi).

La rémunération des liquidités sur XTB

Actuellement, XTB rémunère le cash déposé sur la plateforme, sans maximum ou minimum à entre 0,9 et 2,3 % en EUR et 1,7 % et 3,4 % en USD en mars 2026. Chaque mois, vous recevez les intérêts cumulés sur le mois précédent. Cela permet d’avoir un petit rendement sur les sommes en attente d’investissement.

Ces rendements sont loin des meilleurs mais ont le mérite d’exister. Ils sont revus chaque semaine en fonction des conditions de marché et des taux directeurs des banques centrales

La carte de paiement de XTB

XTB propose depuis 2025 une carte de paiement. Cela crée une réelle synergie avec la rémunération du cash déposé puisque XTB vous incite à déposer du cash pour faire vos achats sur lequel vous obtenez des intérêts.

Voici les caractéristiques de la carte proposée :

Type de carte	Carte de débit Mastercard
Avantages	– Pas d’abonnement mensuel – Jusqu’à 1 % de cashback sur vos achats
Condition cashback	– Plafond à 20 € par mois – Cashback à réinvestir – Faire 5 transaction par mois
Frais de change	Taux de change mastercard
Seuil de retrait	1 500 € / mois
Seuil de paiement	50 000 € / jour 50 000 € / mois

La carte me semblait idéale, jusqu’à ce que je découvre cette condition d’éligibilité : l’obligation de réaliser 5 transactions dans les 30 derniers jours. Encore une fois XTB démontre qu’il est, avant tout, un produit pour trader.

XTB propose un screener pour rechercher des actions

XTB a une fonctionnalité intéressante pour ceux qui souhaitent investir sur une sélection d’action : un screener.

Le screener est un outil qui vous permet d’effectuer des recherches de sociétés sur la base de différents critères financiers :

• Taille de l’entreprise ;
• Ratio de valorisation ;
• Ratio de rentabilité ;
• Etc…

L’outil proposé par XTB propose un nombre correct de filtres, ce qui permet de filtrer les sociétés pour obtenir des idées d’investissement à creuser.

Les inconvénients et axes d’amélioration possibles de XTB

Manque de certaines fonctionnalités importantes pour les investisseurs long terme

Aujourd’hui, pour un débutant ou un investisseur peu expérimenté, je déconseille plutôt l’usage de XTB, à cause de certaines fonctionnalité manquante :

• Une interface orientée « investissement long terme » ;
• Les frais de changes ;
• L’absence de fraction d’action ;
• Pas d’ordre programmé.

Une sélection (trop) limitée de produits financiers

C’est un des courtiers que j’ai analysé avec la profondeur d’actifs la plus faible. C’est là aussi que l’on voit l’orientation « trading » de la solution, puisque la plateforme propose principalement les actifs les plus liquides et les plus tradés.

Cela suffira pour une personne qui investit dans les actions de grosses entreprises et les plus gros ETF. Ce sera cependant insuffisant si vous vous ouvrez à d’autres instruments financiers (entreprises moyennes, obligations par exemple, ETF Smart Beta).

Des frais de change élevés

Les frais de change de 0,5% sont très élevés par rapport à la concurrence. Pour éviter de perdre une part importante de votre performance, il faut éviter le change directement sur la plateforme XTB et passer par une application tierce comme Wise.

Pour éviter un maximum les frais, vous pouvez créer des comptes dans plusieurs devises afin de gérer ces devises séparément et éviter le change.

Quelles sont les alternatives à XTB ? 

Si vous cherchez des alternatives intéressantes pour ouvrir un compte-titres, je vous propose de regarder également les avis que j’ai rédigés sur : 

• Trade Republic : adapté aux investisseurs débutants ou confirmés recherchant la simplicité. Elle offre une interface intuitive ; 
• Trading 212 : s’adresse à un public large d’investisseurs grâce à la simplicité de son application ; 
• Interactive Brokers : pour les investisseurs confirmés, offrant une vaste gamme de titres financiers et des frais très compétitifs. 

Pour explorer d’autres alternatives, voici mon classement des meilleurs comptes-titres du marché. 

FAQ pour tout savoir sur XTB : affinez votre avis !

Disclaimers et rappel des risques

Ce contenu est destiné exclusivement à des fins pédagogiques, éducatives et informatives et ne doit pas être considéré comme un conseil en investissement. Il ne s’agit en aucun cas d’une recommandation pour acheter ou vendre un instrument financier.

Il est important de rappeler que tout investissement présente des risques de perte totale ou partielle des sommes investies et que les performances passées ne constituent aucune garantie pour l’évolution future. Avant d’investir, vous devez réaliser vos propres recherches et/ou consulter un conseiller financier professionnel.

Concernant les CFD, il s’agit d’un investissement particulièrement risqué, une grande majorité des investisseurs sont perdants (75 % sur XTB, en mars 2026) contrairement aux investisseurs long-terme. Je vous invite à ne pas prendre de risques inutiles !